ia_gov_sa · guide · processed · 137 chunks
IA هييه التامين Insurance Authority دليل العنايه الواجبه المعززه Enhanced Due Diligence Guidance 1 IA هييه التامين Insurance Authority Table of Contents <table><tr><td>Section</td><td>رقم الصفحه Page No.</td><td>الجزء</td></tr><tr><td>Definitions</td><td>3</td><td>التعريفات</td></tr><tr><td>Purpose & Scope of Application</td><td>5</td><td>الغرض والنطاق</td></tr><tr><td>Supervisory Expectations</td><td>6</td><td>التوقعات الاشرافيه</td></tr><tr><td>Overview of the levels of Customer Due Diligence</td><td>9</td><td>نظره عامه مستويات العنايه الاجبه اتجاه العملاء</td></tr><tr><td>Situations when EDD is required</td><td>14</td><td>المواقف التي تحتاج الي العنايه الاجبه المعززه</td></tr><tr><td>Establishing Source of Funds (SOF) and Source of Wealth (SOW)</td><td>21</td><td>تحديد مصر الاموال والثروه</td></tr><tr><td>EDD Measures for Politically Exposed Persons (PEPs)</td><td>25</td><td>اجراءات العنايه الاجبه المعززه الخاصه بالاشخاص السياسيين المعرضين للمخاطر</td></tr><tr><td>EDD Measures for High-Risk Countries and Transactions</td><td>31</td><td>اجراءات العنايه الاجبه المعززه للدول والمعاملات عاليه المخاطر</td></tr><tr><td>EDD Measures for Complex or unusually large transactions</td><td>32</td><td>اجراءات العنايه الاجبه المعززه المعززه للمعاملات المعقده او غير الاعتياديه كبيره القيمه</td></tr><tr><td>EDD Measures for Cross-border Correspondent Relationships</td><td>34</td><td>اجراءات العنايه الاجبه المعززه المقلقات المراسله عبر الحدود</td></tr><tr><td>Enhanced On-going Monitoring</td><td>35</td><td>المراقبه المتواسطه المعززه</td></tr><tr><td>EDD and Suspicious Activity Reporting</td><td>36</td><td>العنايه الاجبه المعززه والابلاغ بالانشطه الماشتبه بها</td></tr></table> 2 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td>Article. No.</td><td>Article</td><td>نص الماده</td><td>رقم الماده</td></tr><tr><td colspan="2">Definitions:</td><td colspan="2">التعريفات:</td></tr><tr><td rowspan="5">1</td><td>1) AML/CFT/CPF: Anti-Money Laundering, Countering the Financing of Terrorism and Countering Proliferation Financing.</td><td>مكاهفه عصل الانوال: AML/CTF/CPF (1 وتثمينocarpي التواصيل استثمار النسبه الحدار الشامل.</td><td rowspan="5">1</td></tr><tr><td>2) Business Relationship: Any relationship with a continuing nature, which is established between an insurance company and its customer related to the activities or services the company provide to them.</td><td>علاقه العمل: اي علاقه ذات طبيعه مستمره، تنشا ما بين الشركات العامله في القطاع وعملاءها فيما يتعلق بالانشطه او الخدمات التي تقدمها تلك الشركات.</td></tr><tr><td>3) Beneficial Owner: Any natural person who ultimately owns or exercises direct or indirect control over a customer or on whose behalf a transaction is being conducted.</td><td>المستفيد الحقيقي: اي شخص طبيعي يمتلك ملكيه نهاييه او يمارس سيطريه مباشره او غير مباشره علي عميل او يتم اجراء معامله نيابه عنه.</td></tr><tr><td>4) Correspondent Relationship: A relationship between a correspondent institution and a respondent institution through a current or other account or related services, such as cash management, international funds transfers, cheque clearing, foreign exchange services, trade finance, liquidity management, or short-term borrowing. The definition shall also cover correspondent relationships established for securities transactions or funds transfers.</td><td>العلاقه المراسله: هي علاقه ما بين مؤسسه مراسله ومؤسسه متلقيه من خلال حساب او اي خدمات اخري مرتبطه به مثل اداره النقد, والتحويل المالي الدولي, ومقاصه الشبكات, وخدمات الصرف الاجنبي, والتمويل التجاري, واداره السيوله, والاقتراض علي المحدي القصير، ويشمل ذلك العلاقه المراسله الشاشه لالجل معاملات الاوراق الماليه او تحويلات الاموال.</td></tr><tr><td>5) Customer risk assessment (CRA): A process which identifies the risks that each individual customer (individual or legal person) poses to the business.</td><td>(5) تقييم مخاطر العملاء: هي عمليه متد: المكاطر التي يشكلها كل عمل (سواك كان فرذا او شخصيه اعتباريه) علي حده بالنسبه للشركات العملاء في القطاع.</td></tr><tr><td>6) Customer Due Diligence: The process of obtaining or verifying information on a customer or beneficial owner to enable the company to assess the extent to which the customer exposes it to a range of risks.</td><td>(6) العنايه الواجبه تجاه العملاء: هي عمليه الحصول او التحقق من معلومات العمل او المستفيد الحقيقي، وذلك لتمكين الشركات العملاء في القطاع من تقييم درجه</td></tr></table> 3 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>المخاطر المناسبه التي يشكلها العميل تجاهها.</td><td rowspan="5"></td></tr><tr><td>7) Enhanced Due Diligence: an increased level of CDD for those customers that are reasonably determined to be of higher risk.</td><td>العنايه الواجبه المعززه: هي بذل مستو اعلي من العنايه الواجبه تجاه العمله تتيفهم بدرجه اعلي من المخاطر.</td></tr><tr><td>8) Financial Action Task Force (FATF): An intergovernmental organization that sets international standards and promotes policies to combat money laundering, terrorist financing, and the financing of proliferation of weapons of mass destruction.</td><td>مجموعه العمل العالي: هي منظمه حكوميه دوليه تحدد المعابر الدوليه وتروج سياسات مكافحه غسل الاموال وتمويل الارهاب وتمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل.</td></tr><tr><td>9) Politically Exposed Person (PEP): A person who is or has become assignee with a prominent public function in the Kingdom or a foreign country; or with a senior management position in an international organization.</td><td>الشخص السياسي المعرض للمخاطر: هو شخص معين او اسبع معيا بوطيفه عامه بارزه في المملكه او في اي دوله اجنبيه, او يشغل منصبا بالاداره العليا في منطقه دوليه.</td></tr><tr><td>It shall comprise the following:a) Heads of State or of government, senior politicians, senior government, judicial or military officials, senior executives of state-owned corporations, and important party officialsb) Directors, deputy directors, and members of the board or equivalent function, of any international organization.</td><td>وهذا يشمل ايضا ما يلي: (1) رؤساء الدول او الحكومات, وكبار السيايسيين, وكبار مسؤولي الحكومات او القضاء او الجيش, وكبار تنفيذي المؤسسات المملوكه للدوله, وكذلك مسؤولي الاجزاب المهمين.(ب) المديرون, ووكلاء المديرين, واعضاء مجالس الاداره, وما يكلف ذلك من وظايف باني منظمه دوليه.</td></tr><tr><td>10)Risk-based Approach (RBA): Identifying, assessing and understanding ML/TF/PF risks to which a company is exposed and take AML/CFT/CPF measures commensurate to those risks to mitigated them effectively and efficiently.</td><td>(10) النهج القايم علي تقييم المخاطر: تحديد وتقييم وفهم مخاطر غسل الاموال وتمويل الارهاب وتمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل التي تتعرض لها شركه التامين واتخاذ تدابير مكافحه غسل الاموال وتمويل الارهاب وتمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل بما يتناسب مع تلك المخاطر للتحفيظ منها بفعاليه وكفاعه.</td></tr><tr><td>11) Shell Bank: A bank that is incorporated or licensed in a country in which it has no physical presence and that is</td><td>(11) البنك الصوري: هو بنك مؤسس او مرخص في دوله لا يكون له بها جودا وغير تابع</td></tr></table> 4 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>unaffiliated with a regulated financial group that is subject to regulation and supervision.</td><td>لمجموعه ماليه منظمه تضع لتنظيم واشراف محمد.</td><td rowspan="5"></td></tr><tr><td colspan="2">12)Source of Funds: The direct origin of a customers' funds or financial assets used in a particular transaction or activities that occur within the business relationship.</td><td>12) محمد الاموال: هو المصدر المباشر لاموال العملاء او اصولهم الماليه المستحده في معامله او انشطه معينه تتم ضمن اطار علاقه العمل.</td></tr><tr><td colspan="2">13)Source of Wealth: The means by which the customer has acquired their entire body of wealth.</td><td>13) محمد الايوفه: الوسيله التي من خلالها اكتسب العميل ثروته.</td></tr><tr><td colspan="2">14)Simplified Due diligence: A reduction in the standard level of CDD in recognized lower risk scenarios.</td><td>14) العنايه الوجبه المبسطه: هو تقليل في مستوي العنايه الوجبه تجاه العمله الذين يشكلون مخاطر اقل.</td></tr><tr><td colspan="2">15)Standard Due Diligence: The standard level of CDD which is generally to be applied to all customers to whom services are provided.</td><td>15) العنايه الوجبه القيابيه: هو المستوي القيابسي للعنايه الوجبه للعمله، الذي يتعين علي الشركه الامتثال ل-tطبيقه بوجه عام علي كافه العمله الذين تقدم لهم مختلف دجواتها.</td></tr><tr><td colspan="2">16)Transaction: Includes any disposition of funds, properties, cash or in-kind proceeds including but not limited to depositing, withdrawing, transferring, selling, purchasing, loaning, committing, extending of credit, mortgaging, gifting, financing, or exchanging of funds in any currency, whether in cash or checks, payment orders, sticks, bonds or any other financial instruments; or using safe deposit boxes and any other disposition of funds.</td><td colspan="2">(16) المعامله: تشمل كل تصرف في الاموال او الممتلكات او العوايد النقديه او العينيه، ويشمل علي سبيل المثال لا الحصر، الابداع، السحب، التحويل، البيع الشراء، الاقتراض، المباداه، او قرضا او تعديدا لفرض او رمنا او صفه، او تمويلا او تحويلا للموال ياني عمله، نقدا او بشبكات او اوامر دفع او اسهمها او سندات او اي ادوات ماليه اخري؛ او استخدام للخزاين ووعيرها من اشكال الابداع الايم او كل تصرف اخري في الاموال.</td></tr><tr><td colspan="2">Purpose & Scope of Application</td><td colspan="2">الغرض والنطاق:</td></tr><tr><td>2</td><td>The purpose of this Guideline is to assist all IA supervised companies in the Kingdom of Saudi Arabia in understanding and complying with their AML/CFT/CPF obligations in respect of the application of Enhanced Due Diligence (EDD) measures pursuant to Article 5 and Article 7 of the Anti-Money Laundering Law issued by Royal Decree No. (M.20) dated 05/02/1439H and its Implementing</td><td colspan="2">يتمثل الغرض من هذا الديل مساعده الشركاتالخاضعه لاشراف هييه التامين بالاملكه العربيه السعوديه في فهم التزامات مكافحه غسل仿仿يل والتراثات وتمويل الارهاب وتمويل انتشار اسلحهالدمار الشامل والامتثال لها، فيما يخص تطبيق اجراءات العنايه الواجبه الموجزه طبقا للمادتين (5) و (6) من نظام مكافحه غسل الاموال الصادر</td><td>2</td></tr></table> 5 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>Regulation, Article 63 of the Law on Combatting Terrorism Crimes and Financing (AML/CFT Laws) issued by Decree No. (M/21) dated 12/02/1439H and its Implementing Regulation.</td><td>بموجب المسوم الملكي رقم (م,20) بتريخ (63) من نظام 1439/02/05 مكافحه جرايم الارهاب وتمهوله الصادر بموجب 1439/02/12 بتريخ (م,21) بتريخ (م,21) ولوايحه التشغيفيه, وقيادع وارشاداته.</td><td></td></tr><tr><td>3</td><td>This Guideline is intended to assist and guide companies in implementing their EDD obligations. Any measures or examples provided are not exhaustive and this Guideline does not set limitations on the steps to be taken by companies in order to meet their statutory obligations.</td><td>يتمثل الغرض من هذا الدليل في مساعده الشركات في تطبيق التزاماتهم الخاصه بالعنايه الواجبه المعززه، علما بان الاجراءات او الاثمه المبييه هنا ليست وافيه وان هذا الدليل لا يضع قيودا علي الخطوات التي يتعين علي الشركات اتحادها للوفاء بالتزاماتها النظاميه.</td><td>3</td></tr><tr><td>4</td><td>This Guideline is developed by IA and applies to all insurance companies which are subject to AML/CFT supervision by Insurance Authority.</td><td>قامت هييه التامين بتطوير هذا الدليل; اذ يطبق علي شركات التامين الخاصه لاشراف هييه التامين لمكافحه غسل الاموال وتمويل الارهاب.</td><td>4</td></tr><tr><td colspan="2">Supervisory Expectations</td><td colspan="2">التوقعات الاشرافيه:</td></tr><tr><td>5</td><td>The AML/CFT Law sets out a number of specific situations in which EDD is required. However, companies should note that EDD should also be applied based upon the risk identified in the company own risk assessment; where there are doubts about the veracity or accuracy of the customers risk profile or information and data previously obtained on the customer and where there is a suspicion of ML/TF/PF.</td><td>يحدد نظام مكافحه غسل الاموال ونظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله عدد من العطار المعينه التي تتطلب بدورها تطبيق العنايه الواجبه المعززه. الا انه يتعين علي الشركات ايضا الالتزام بتطبيق العنايه الواجبه المعززه وفق المخاطر المضمنه في تقييم المخاطر الخاص بها، وذلك عند وجود شبكه حول دقه او صحه الملف التعريفي الخاص بمخاطر العميل، او المعلومات والبيانات التي تم الحصول عليها بشانه، ووجود شبكه غسل اموال، تمويل ارهاب، تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل.</td><td>5</td></tr><tr><td>6</td><td>All companies must conduct and document a customer risk assessment (CRA) which categorizes customers based on their ML/TF/PF levels. Risk-based CDD measures (including EDD) should then be</td><td>يتعين علي جميع الشركات العمل علي توثيق تقييم مخاطر عملاءها وتصيفهم بناء علي المخاطر المحتمله لاغسل الاموال، تمويل الارهاب، تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل: ومن ثم تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المناسبه</td><td>6</td></tr></table> 6 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>applied in accordance with the results of the CRA.</td><td>(تجاهم (بما في ذلك العنايه الواجبه المعززه) طبقا لنتايج هذا التقييم.</td><td></td></tr><tr><td>7</td><td>Companies are required to maintain a Know Your Customer (KYC) file for each customer. This file serves as a record of customer information and analyses conducted by compliance teams. The KYC file plays a crucial role in demonstrating the extent of scrutiny applied to the customer, including assessments of the source of funds and wealth. Additionally, it documents any EDD measures implemented by the company.</td><td>يتعين علي الشركات حفظ التفادج الخاصه (KYC) عن كل عميل; اذ يعمل هذا النموذج كسجل المعلومات العميل والاتحلييات التي تجربها اقصام الالتزام; ويلعب نموذج معرفه العميل دورا غابه الهميه في توهيض محمد الدقه المطبقه علي العميل، بما يشمل تقييمات مصر للاصوال والثروه بالاضافه الي انها توتق اي من اجراءات العنايه الواجبه المعززه المتبعه التي تطبقها الشركات حيال عملاعها. وكجزء من البرنامج العام لمكافحه غسل الاموال وتمويل الارهاب، يتعين علي الشركات وضع سياسات واجراءات دحاليه قايمه علي تقييم المحاطر فيما يخص العنايه الواجبه المعززه التي يتعين ان تحدد وتقرر بحد ادني ما يلي: (١) الحالات المناسبه للعنايه الواجبه المعززه. ب) توقيت اجراءات العنايه الواجبه المعززه. ج) اجراءات العنايه الواجبه المعززه التي يتعين تطبيقها. د) تكرار ونطاق عمليات المراجعه والاتحديات علي معلومات العنايه الواجبه تجاه العملاء فيما يخص العمله المضفين كعمله عالي المخاطر. ه) تكرار ومدي مراقبه علاقات العمل والمعاملات الخاصه بالعمله المضفين كعمله عالي المخاطر. يتعين ان تكون سياسات واجراءات الشركه،فيما يتعلق بالعنايه الواجبه المعززه، محقوله 7 8 9 7 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>proportionate to the risks identified and have consideration of the following;a) The results of the companies ML/TF/PF risk assessment (business risk assessment),b) The company's customer risk assessment,c) National ML/TF Risk Assessment of the Kingdom,d) Any Topical risk Assessments conducted by IA.e) Black lists, grey lists and sanctions lists,f) Communication and guidance from Insurance Authority;g) Communication and guidance from other authorities including the Anti-Money Laundering Permanent Committee (AMLPC) and the Permanent Committee for Countering Terrorism (PCCT);h) International Guidance, typologies and evaluations including the FATF, the Basel Committee, the World Bank, International Monetary Fund, United Nations and Transparency International,i) Information from professional sectorial bodies.</td><td>ومتناسبع مع المخاطر التي تم تحديدها مع مراعاه ما يلي:(i) نتايج تقييم الشركات لمخاطر غسل仿igosال، تمويل الارهاب، تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل (تقييم مخاطر العمل).ب) تقييم الشركات لمخاطر الحملات.(ج) تقييم المخاطر الوطنيه لغسل الاموال وتمويل الارهاب بال المملكه.(د) اي تقييمات مخاطر موضعيه تجريها هييه التامين.(ه) القوانم السوداء والقوانم الراماديه.(و) التعميمات والتوجيهات الصادره من هييه التامين.(ز) التعميمات والتوجيهات الصادره من الجهات المعنيه الاخري، بما في ذلك اللجنه الدايمه لمكافه غسل الاموال واللجنه الدايمه لمكافه الحقه الارهاب.(ح) التوجيهات والدراسات والتقييمات الدوليه، بما في ذلك مجموعه العمل المالي، ولجنه بازل، والبنك الدولي، وصدوق النقد الدولي، والامم المتحده، والشفافيه الدوليه.(ط) المعلومات الصادره عن الهيات القطاعيه.</td><td></td></tr><tr><td>10</td><td>Supervisory Expectations are based upon both national AML/CFT/CPF obligations and international FATF standards and best practice.</td><td>تستند التوقعات الرقابيه علي كل من الاتزامات الوطنيه لمكافه غسل الاموال، مكافحه تمويل الارهاب، مكافحه تمويل انتشار اسلحه</td><td>10</td></tr></table> 8 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td></td><td>الدمار الشامل، والمعايير الدوليه لمجموعه العمل المالي وافضل المصريست.</td><td></td></tr><tr><td colspan="2">Overview of the levels of Customer Due Diligence:</td><td colspan="2">نظره عامه مستويات العنايه الواجبه تجاه العملاء:</td></tr><tr><td>11</td><td>Customer Due Diligence (CDD) is the cornerstone of a company's AML/CFT/CPF framework. It is the process through which a company develops an understanding of its customers and business relationship and the ML/TF/PF risks which they pose to the business. CDD involves identifying and verifying the identity of the customer, including the beneficial owner and understanding the purpose and intended nature of the business relationship.</td><td>تمثل العنايه الواجبه تجاه العملاء جسر الاساس بالنسبه لاطار عمل الشركات لمكافه غسل الاموال، مكافحه تمويل الارهاب، مكافحه تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل؛ اذا انها العمليه التي من خلالها تقدم الشركات بتطوير فهمها اعمالناها وعلاقات العمل ومخاطر غسل الاموال، تمويل الارهاب، تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل التي تشكل خطرا علي الشركه; حيث تتضمن العنايه الواجبه تجاه العملاء تحديق منها، بما يشمل المستفيد الحقيقي، وفهم غرض علاقه العمل والطبيعه المقصوده لها.</td><td>11</td></tr><tr><td>12</td><td>There are 3 levels of CDD which a company may apply to a customer depending on the risk posed by that customer or business relationship:a) Standard CDD: a standard level of CDD generally to be applied to all customers.b) Simplified Due Diligence: A reduction in the standard level of CDD in lower risk scenarios. The lowest permissible from conducting CDD.c) Enhanced Due Diligence: An increased level of CDD from those</td><td>يوجد (3) مستويات من العنايه الواجبه تجاه العمليه والتي يعين علي الشركه تطبيقها علي العميل حسب المخاطر التي يشكلها هذا العمليه او تشكلها علاقه العمل تلك: وهي علي النحو الاتي: العنايه الواجبه القياسيه: يطبق المستوي القياسي من العنايه الواجبه تجاه العمليه. بوجه عام علي كافه العمليه من (b) العنايه الواجبه المستطه: التقليل من المستوي القياسي للعاليه الواجبه ضمن سيناريو المخاطر الاقل; وهو اقل شكل مسموح به من العنايه الواجبه ولا يعفي الشركه من اداء العنايه الواجبه تجاه عملاعها.</td><td>12</td></tr></table> 9 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>customers determined to be of higher risk.</td><td>(ج) العنايه الواجبه المعززه: مستوي اعلي من العنايه الواجبه تجاه العماله المصفين كعملاء عالي المخاطر.</td><td></td></tr><tr><td>13</td><td>A Customer Risk Assessment (CRA) is the starting point for identifying the level of CDD which should be applied in relation to that customer and business relationship. Companies should note that customer risk classifications are not static and are subject to change depending on many factors such as a change in behavior, new information which has come to light or where there are doubts about the veracity of previously obtained information. Therefore, companies should always be prepared to increase the type and level of due diligence exercised on a customer whenever the circumstances warrant it.</td><td>يعد تقييم مخاطر العملاء هو نقطه الاتطاقه لتحديد مستوي العنايه الواجبه المناسبه تجاه العملاء الذي يتعين تطبيقها فيما يخص العمل والعلاقه العمل: اذ يتعين علي الشركات المعرفه التامه بان تصنيفات مخاطر مكتاط و ايها تخصص للتعوير حسب مختلف العوامل، مثل التغير في السلوك، او المعلومات الجديده التي قد تطرا، او عند وجود شكوك حيال صحه البيانات التي تم الحصول عليها من قبل. ومن ثم، يتعين علي الشركات ان تكون مستعده لزياده نوع ومستوي العنايه الواجبه المعاصره تجاه عملاءها كلما استدعت الظروف ذلك.</td><td>13</td></tr><tr><td>14</td><td>Article 7 of the AML Law, Article 64 of the CFT Law, Article 7/14 Implementing Regulation to the AML Law and Article 17/2 of the Implementing Regulation to the CFT Law requires companies to determine the extent and depth of due diligence measures required based on the level of risk of the customer or business relationship. Where higher risks are identified, a company is obliged to apply enhanced due diligence measures consistent with the risks identified.</td><td>ششر الطاقه (7) من نظام مكافحه غسل الاموال والمره (64) من نظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله, والمره (14/7) من اللاتحه التنفيذيه لنظام مكافحه غسل الاموال والمره (2/17) من اللاتحه التنفيذيه لنظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله, ان تقوم الشركات بتحديد مدي وعمق اجراءات العنايه الواجبه اللازمه حسب مستوي مخاطر العميل او علاقه العمل. وعندما يتم تحديد مخاطر مرتبعه، تكون الشركه طريعه بتطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه بما يتناسب مع المخاطر المحدده.</td><td>14</td></tr><tr><td>15</td><td>The appropriate level of due diligence should be applied in line with the specific situation and the risk indicators which have been identified. All companies should reasonably determine the CDD</td><td>يتعين تطبيق المستوي الماليمن من العنايه الواجبه بما يتوافق مع الوضع المحدد ومؤشرات المخاطر التي تم تحديدها: اذ يتعين علي كافه الشركات ان تحدد وبشكل معقول متطلبات العنايه الواجبه تواجه عملها وبما</td><td>15</td></tr></table> 10 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>requirements appropriate to each client based on their customer risk assessment.</td><td>يتناسب مع طبيعه تقييم المخاطر الخاص بكل عميل.</td><td></td></tr><tr><td>16</td><td>Standard due diligence is the standard level of CDD which is generally to be applied to all customers to whom services are provided. Examples of minimum standard due diligence are provided for in Article 7/2 of Implementing Regulation to the AML Law and Article 17 of Implementing Regulation to the CFT Law and include:a) Identifying and verifying the customer's identity or purpose purporting to act on behalf of the customer using reliable and independent source documents, data or information;b) Identifying the beneficial owner and taking reasonable measures to verify the identity;c) Understanding and obtaining information on the purpose and intended nature of the business relationship;d) Conducting ongoing due diligence on the business relationship and scrutiny of transactions undertaken throughout the course of that relationship to ensure that the transactions being conducted are consistent with the business and risk profile of the customer.</td><td>العنايه الواجبه القياسيه هي المستوي القياسي من العنايه الواجبه تجاه العمليه، والذي يتم تطبيقه بوجه عام علي جميع العمليه الذين تقدم لمم الحمدات حيث تضمت الماده (2/7) من اللايحه التنفيذيه ل نظام مكافحه غسل الاموال والمراده (17) من اللايحه التنفيذيه لنظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله امنه علي ادني معاير العنايه الواجبه القياسيه.والتي تشمل:(1) تحديد هويه العمل والتحقق منها، او العرض من التصرف بالنيابه عن العمل باستخدم واثاق او بيانات او معلومات موثوقه ومستقله.(ب) تحديد المستفيد الحقيقي واتخاذ الاجراءات المالايمه للتحقق من اليويه.(ج) فهم المعلومات والحصول عليها فيما يخص العرض والطبيعه المقصوده من علاقه العمل.(د) اداء العنايه الواجبه فيما يخص علاقه العمل ودفقه المعاملات التي يتم مباشرتها طوال سير تلك العلاقه، وذلك لضمان ان المعامله الجاري مباشرتها توافق مع ملف تعريف الاعمال والمخاطر الخاص بالعمل.(نعت الماده 4/7 من اللايحه التنفيذيه لنظام مكافحه غسل الاموال علي انه ينفيع علي الشركات فور تحديد او تسميه هويه المستفيد ان يتم الحصول علي اسمه سوا كان شخصا طبيعيا او اعتباريا.})(ي) وf) حال كان المستفيد معينا حسب الفيه او الاوصاف المحدثه او عبر وسايل اخري، فيجب الحصول علي معلومات 11 IA هيانه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>insurance company will be able to identify that beneficiary prior to payout. In all cases the identity of the beneficiary should be verified prior to payout or prior to exercising any rights in respect of the policy.</td><td>كافيه تمكن الشركه من التحقق من هويه ذلك المستفيد قبل صرف اي مبالغ. وفي جميع الحالات، يجب التحقق من هويه المستفيد قبل اجراء عمليه الصرف او قبل ممارسه اي حقوق تتعلق بالوثيقه.</td><td></td></tr><tr><td>18</td><td>Simplified due diligence is a reduction in the standard level of CDD in recognized lower risk scenarios and is provided for in Article 5/5 of Implementing Regulation to the AML Law and 17/2 of Implementing Regulation to CFT Law. It is the lowest permissible form of due diligence and must only be used where a company has determined that the customer presents a low risk of ML or TF. Simplified due diligence is not an exemption from conducting CDD. Simplified due diligence is not permitted where there is a suspicion of ML/TF/PF. Example of simplified due diligence includes;a) Limiting the extent, type or timing of CDD measuresb) Obtaining fewer elements of client identification data.c) Altering the type of verification carried out on client's identity.d) Simplifying the verification carried out on client's identity.e) Inferring the purpose and nature of the transactions or business relationship established based on the type of transaction carried out or the relationship established.f) Verifying the identity of the client and the beneficial owner after the</td><td>العنايه الواجبه المستعده هي تقليل من مستوي العنايه الواجبه تجاه العمله ضمن سياناريوهات المخاطر المنخفضه، ويتم عليها في الماده (5/5) من اللازحه التنفيذيه لنظام مكافحه غسل الاموال والاماده (2/17) من اللازحه التنفيذيه لنظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله: اذ تعد هذه ادني اشكال العنايه الواجبه المسموح بها، ولا يعتن استخدامها الا حين تقرر الشركه ان العميل يشكل مخاطره منخفضه المستوي من غسل الاموال او تمويل الارهاب. ولا تعد العنايه الواجبه المسطه اضافه من اداء العنايه الواجبه تجاه العملاء: ولا يسم بالاكتفاء بتطبيق العنايه الواجبه عند وجود شبيه بغسل الاموال، تمويل الارهاب، تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل. ومن امثله العنايه الواجبه المسطه ما يلي: (i) الحد من مدهي او نوع او توقيت اجراءات العنايه الواجبه تجاه العملاء. (b) الحصول علي عناصر اقل من بيانات تحديد مويه العمليه. (c) تغيير نوع التحقق المنفذ حول مويه العمليه. (d) تبسيط التحقق المنفذ حول مويه العمليه. (e) استنتاج غرض او طبيعه المعاملات او علاقه العمل القايمه حسب نوع المعامله التي يتم تنفيذها او العلاقه القايمه.</td><td>18</td></tr></table> 12 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>establishment of the business relationship.g) Reducing the frequency of client identification updates in the case of a business relationship.</td><td>و) التحقق من هويه العمل وال مستفيد. (قليل بعيه تكرار تحديث هويه العمل) تقليل عمليه تكرار تحدد هويه العمل. وفت علاقه العمل.</td><td></td></tr><tr><td>19</td><td>In higher risk situations, standard due diligence is not sufficient and an increased level of customer due diligence is required, which is known as Enhanced Due Diligence. Enhanced Due Diligence requires extra checks and verifications to establish the identity of the customer. It also requires obtaining additional information on and conducting a more detailed analysis on the nature and purpose of the business relationship as well as increased monitoring of the relationship. Examples of EDD measure are provided throughout the document.</td><td>في الحالات العاليه المXاظر لا تكفي العنايه الواجبه القياسيه, وتكون مناك حاجه لمستو sm متزايد من العنايه الواجبه تجاه العملاء، هذا ما يعرف باسم العنايه الواجبه المعززه: حيث تتطلب العنايه الواجبه المعززه مزيدا من المراجعات وعمليات التحقق لاثبات مويه العمل: كما انها تتطلب ايضا الحصول علي معلومات اضافيه حول طبيعه وغرض عulfقه العمل واجراء تحليل اكثر تفصيلا حولها، وكذلك المراقبه المتزايده لعلاقه العمل. ويتضمن هذا الديل امثله ل عمليه اجراء العنايه الواجبه المعززه. عند النظر فيما اذا كانت هناك حاجه لاجراء العاليه الواجبه المعززه، فيتعين علي الشركات ان تاخذ في عين الاعتبار المخاطر المرتبطه بالمستفيدين المذكورين. واذا رات بدورها ان المستفيد يشكل مخاطره مرتبعه، فيتعين عليها في جميع الاحوال التحقق من هويه المستفيد الحقيقي وقت دفع المطلبات. نظره عامه علي عمليه العنايه الواجبه تجاه العملاء: (1) تحديد هويه العمل: اذ يشمل هذا التحقق من اسمه وعنوانه وتاريخ ميلاده والمعلموات اخري ذات الصله. (ب) العنايه الواجبه تجاه العمالات: 21 13 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>their employment history, financial statements, and references.c) Risk Assessment: Risk assessment to determine the level of risk associated with the customer.d) Enhanced Due Diligence: In high-risk cases, conducting EDD.e) Transaction Monitoring:1) Flag unusual patterns or large transactions that deviate from regular behavior.2) Reporting suspicious activity.</td><td>جمع معلومات اضافيه عن العميل: مثل تفاصيل عن سجله العمالي, والقوايم الماليه, ومراجعه: (ج) تقييم المخاطر: تقييم المخاطر لتحديد مستوي المخاطر المرتب بالعملد: (د) العنايه الواجبه المعززه: في حالات المخاطر المرتفعه, يتم اجراء العنايه الواجبه المعززه: (ه) مراقبه المعامله: (1) تمييز الانماط غير المعتاده او المعاملات الكبيره التي تختلف عن السلوك المعتاد للعميل. (2) الابلاغ عن الانشطه المشتبه بها.</td><td></td></tr><tr><td>22</td><td>Situations when EDD is required:</td><td>المواقف التي تحتاج الي العنايه الواجبه المعززه:</td><td>22</td></tr><tr><td>23</td><td>EDD is an increased level of CDD for those customers that are reasonably determined to be of higher risk. It is not a set of measures intended as a substitute for CDD, rather these measures are applied in addition to CDD.</td><td>العنايه الواجبه المعززه هي مستوي اعلي من العنايه الواجبه تجاهه بالنسبه للعمله المصنفين كعمله عالي المخاطر: اذا انها ليست مجموعه من الاجراءات الفحده كبديل للعنايه الواجبه تجاهه العماله، بل تطبق هذه الاجراءات الي جانب العنايه الواجبه تجاهه العمله.</td><td>22</td></tr><tr><td>23</td><td>The objective of EDD, is to allow the company to gain a deeper understanding and knowledge of the customers profile, transaction patterns and risk profile. It is also intended to provide a more granular understanding and picture of the purpose of the transaction, the economic rationale and the consistency with the declared activity.</td><td>يتمثل الهدف من العنايه الواجبه المعززه في السماح للشركه بتحقيق فهم ومعرفه اكثر عملا للملف التعريفي للعمل وانماط معاملاته، وملف المخاطر الخاص به: كما انها تهدف ايضا الي توفير فهم اكثر تفصيله للغرض من المعامله، والحيثيات الاقتصاديه، والتوافق مع النشاط المعلن.</td><td>23</td></tr><tr><td>24</td><td>Companies should apply EDD measures to high-risk customers, even if there is no established business relationship, e.g.,</td><td>يتبعين علي الشركات تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه علي العمله ضوي المخاطر العاليه، حتي في الحالات التي لا توجد فيها</td><td>24</td></tr></table> 14 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>walk-in customers. Examples of higher-risk customers may include legal persons with complex ownership structures, non-resident legal persons, customer activity related to a high-risk sector, individuals from sanctioned countries, high net worth individuals.</td><td>علاقه عمل قايمه، علي سبيل المثال العملهwalk-in) يرجعون الشركه مباشره (customers والمخاطر العاليه: الاشخاص الاعتبارين ذوي هياكل الملكيه المعقده، الاشخاص الاعتبارين غير المقيمين، النشطه المرتبطه بقطاعات عاليه المخاطر الافراد من الدول الخاصه للعقوبات، والافراد ذوي الروات العالميه.</td><td></td></tr><tr><td>25</td><td>There are certain circumstances which require companies to take EDD measures which are provided for in the AML/CFT Law;1) Customers who are foreign PEPs or close associates or family members of foreign PEPs and domestic PEPs in the case of a higher risk of ML/TF/PF(See Article 8 AML Law and Article 8/5 implementing regulation of AML Law).2) Customers and transactions from high-risk countries.(See Article 11 AML Law and Article 66 CFT Law).3) Complex or unusually large transactions without a clear economic of legal purpose.(See Article 13(2) AML Law and Article 69 CFT Law)</td><td>توجد ظروف معينه تتطلب من الشركات ايجارات العنايه الوايجه المعززه المنصوص عليها ضمن نظام مكافحه غسل الاموال، ونظام مكافحه جرايم الارهاب وتميوله:1) العمله من الشخضيات السياسيه المعرضين للمخاطر او ذويهم المقربين او افراد اسرهم وكذلك الشخضيات السياسيه المحليه المعرضه للخطر في حالات المخاطر المترفعه لغسل الاموال وتمويل الارهاب وتمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل.(المواد) من نظام مكافحه غسل الاموال(والماده 8/5) من الثالثه التففيذيه له2) العمله والمعاملات من الدول عاليه المخاطر.(الماده 11) من نظام مكافحه غسل الاموال(والماده 66) من نظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويلها</td><td>25</td></tr></table> 15 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>4) where an FI has assessed the ML/TF risk as being higher.(See Article 7 AML Law, Article 64 CFT Law and Article 7/14 implementing regulation to AML Law, Article 17 implementing regulation to CFT Law).5) Cross-border correspondent relationships.(See Article 9 AML Law, Article 68 CFT Law and 9/1 implementing regulation to AML Law).</td><td>مخاطر (4) مكافه تغييم تثميل (العربيه بانها مخاطه عاليه: (1) من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (64) من نظام مكافه تصويل الارهاب والمعادله (7/4) من اللاتحه التنفيذيه من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (17) من اللاتحه (10) من اللاتحه (17) من اللاتحه (17) من اللاتحه (17) من اللاتحه (17) من اللاتحه (17) من اللاتحه (7) من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (68) من نظام مكافه جرايم الارهاب وتصويله والمعادله (1/9) من اللاتحه التنفيذيه من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (7) من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (64) من نظام مكافه جرايم الارهاب (14/7) من اللاتحه التنفيذيه من نظام مكافه غسل اللاتحه التنفيذيه من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (17) من اللاتحه التنفيذيه لنظام مكافه جرايم الارهاب و تصويله، يتعين علي الشركه تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه في الظروف التي قامت فيها بتقييم مخاطر غسل الاموال او تصويل الارهاب علي انها مخاطر مرتفعه. (1) من اللاتحه التنفيذيه من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (4) من نظام مكافه جرايم الارهاب و تصويله، يتعين علي الشركه تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه في الظرف التي قامت فيها بتقييم مخاطر غسل الاموال او تصويل الارهاب و مخاطر مرتفعه. (1) من اللاتحه التنفيذيه من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (4) منظام مكافه جرايم الارهاب و تصويله، يتعين علي الشركه تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه في الظروف التي قامت فيها بتقييم مخاطر غسل الاموال او تصويل الارهاب و مخاطر مرتفعه. (1) من اللاتحه التتنميه (4) من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (4) من نظام مكافه جرايم الارهاب و تصويله، يتعين علي الشركه تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه في الظايف التي قامت فيها بتقييم مخاطر غسل الاموال او تصويل الارهاب و مخاطر مرتفعه. (1) من اللاتحه والتجاره (4) من نظام مكافه غسل الاموال والمعادله (4) من نظام مكافه جرايم الارهاب و تصويله و تطويرها من خلال استخدام اسعار النخاط (4) من نظام مكافه جرايم الارهاب و مخاطر مرتفعه. (1) من اللاتحه والتجاره (4) من نظام مكافه جرايم الارهاب و تصويله و تطويرها من خلال استخدام اسعار النخاط (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و مخاطر مرتفعه. (1) من اللاتحه والتجاره (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و تصويله و تطويرها من خلال استخدام اسعار النخاط (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و مخاط مرتفعه. (1) من اللاتحه والتجاره (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و تصويله و تطويرتها من خلال استخدام اسعار النخاط (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و مخاط مرتفعه. (1) من اللاته الميويه (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و تصويله و تطويرها من خلال استخدام اسعار النخاط (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و مخاط مرتفعه. (1) من اللاتعه الميويه (4) من نظام ماكفه جرام الارهاب و تصويله و تطويرها من خلال استخدام اسعار النخاط (4) وفقا لما تنس عليه الماده (7) من نظام مكافحه غسل الاموال، والمواد (64) من نظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله، والمواد (14/7) من اللايه التنفيذيه من نظام مكافحه غسل الاموال، والمواد (17) من اللايه التنفيذيه لنظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله، يتعين علي الشركه تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه في الظروف التي قامت فيها بتقييم مخاطر غسل الاموال او تمويل الارهاب علي انها مخاطر مرتفعه. كذلك يتعين علي الشركات تطبيق العنايه الواجبه المعززه في حال وجود شكوك بشان صحه تصنيف مخاطر غسل الاموال، تمويل الارهاب، تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل للعميل او بشان المعلومات التي تم الحصول عليها من قبل. 27 16 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td>28</td><td>In all cases in which EDD is applied, companies should ensure that they obtain adequate, substantiated information on the customer which is commensurate with the level of identified risk. Therefore, companies should ensure that they follow a risk-based approach in the implementation of EDD measures.</td><td>في جميع الحالات التي يطبق فيها العنايه الواجبه المعززه، يتعين علي الشركات التاكد من حصولها علي معلومات مضبه مينه كافيه عن العميل، بما يتلامع مع مستوي المخاطر المحدده: ومن ثم، يتعين عليها التاكد من اتباعها لنهر قام علي المخاطر عند تطبيق اجراءات العنايه الواجبه المعززه.</td><td>28</td></tr><tr><td>29</td><td>companies should document all EDD measures implemented together with the justification for taking such measures and maintain these records in line with the record keeping obligations set out in the AML/CFT Laws.</td><td> يجب علي الشركات توثيق جميع اجراءات العنايه الواجبه المعززه التي يتم تنفيذها، الي جانب المبررات الداعيه لاتخاذ تلك الاجراءات، والاحتفاظ بهذه السجلنا بما يتوافق مع متطلبات حفظ السجلات المنصوص عليها في نظام مكافحه غسل الاموال ونظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله.</td><td>29</td></tr><tr><td colspan="2">Examples of EDD Measures which should be taken by a company:</td><td>امثله علي اجراءات العنايه الواجبه المعززه التي يتعين علي الشركه اتخاذها:</td><td></td></tr><tr><td>30</td><td>1- Request and assess additional information on identity of customer & verification of information using multiple reliable and independent sources:a) Additional forms of identity documentation,b) Information on customer reputation and background,c) Information on family members and close business partners,d) Additional information on occupation and present business activities including financial statements, anticipated volume of total sales, list of major customers and suppliers,e) Information on past business activities,</td><td>1- طلب وتقييم المعلومات الاضافيه حول هويه العميل والتحقق من المعلومات باستخدام المصادر الموثوقه والمستقله المتعدده:1) نماذج اضافيه من وثايق الهويه.b) معلومات حول سمعه العمل وخلفيته.j) معلومات حول افراد الاسره وشركاء العمل المقربين.d) معلومات اضافيه حول الوظيفه واشطه الاعمال الحاليه بما في ذلك القوايم الماليه، واحكام المبيعات المتوقعه، وقايمه كبار العملات والمواردين.e) معلومات حول النشطه التجاريه.</td><td>30</td></tr></table> 17 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>f) Conduct adverse media searches,g) Additional information on individuals with control of the customers or account such as signatories or guarantors,h) If the company is part of a group, verification of identity of customer, banking references,i) Request supporting documents from sources such as a government authority, court of law, local authorities and public sector bodies, regulated professionals.2- Request additional information on nature and purpose of transaction or business relationship to ensure legitimate for example:a) Information that determines the rationale for conducting a transaction or business relationship to ensure it has a genuine and legitimate purpose,b) Number, size and frequency of transactions that are likely to pass through the account,c) Information on the customers primary trade area and if international transactions are expected to be routine,d) Reason for customer seeking specific product or service, in particular if unclear why the customer's needs cannot be met in another way or jurisdiction,e) Destination of funds,</td><td>(ج) اجراء عمليات البحث عبر وسايل الاعلام عن اي اخبار تحمل في طيها اي جانب سليبي.(ج) المعلومات الاضافيه حول الافراد الذين لديهم سيطره علي العملاء او الحسابات.(مثل المفوضيين بالتوقيع او الضامين.(ج) اذا كانت الشركه جزا من مجموعه.(التحقق من هويه العميل، المراجع.(المصرفيه.) ط) طلب الوثايق المسانده من المصادر.(الموثوقه، مثل الجهات الحكوميه.(والمحاكم القضاييه والهيات القطاعيه.(العامه، والهمنيين المنضمين.- ط) طلب معلومات اضافيه حول طبيعه وظهر.(المعامله او علاقه العمل، وذلك للتاكد من نظاميتها، مثل:(ا) المعلومات التي تبرر القيام بالمعامله او (علاقه العمل، وذلك لضمان صحه الغرض.(وśرعيته.(ب) عدد وحجم وتكرار المعاملات التي من.(المحتمل ان تمر خلال الحساب.(ج) معلومات حول المجال التجاري الاساسي.(لعمل، وما اذا كان من المتوقع ان تكون المعاملات الدوليه جزءا من نشاطه.(المعتاد.(د) سيب طلب العمل لمتعتج خاص او خدمه.(خاصه، بالاخص في حال عدم وضوح سيب.(عدم قدره العمل علي تلبيه احتياجاته.(ب) بطريقه اخري او طالحيه اخري.</td></tr></table> 18 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>f) Proximity of customers residence, place of business or employment to the company.3- Conducting additional searches using external independent and open sources:Background checks including for example, open internet sources, social media searches, company websites, government databases, public records, credit bureau etc.4- Obtain additional information on Source of Funds and Source of Wealth:Bank statements, payslps, tax returns, independent reports (further examples outlined in Section below).5- Obtain senior management approval to establish a new business relationship or continue an existing the relationship:Internal policies and procedures should set out;a) The reporting and escalation process to senior management;b) The types of customers subject to approval by senior management;c) The timelines for obtaining senior management sign-off;d) The level of seniority required to approve the relationship.The decision reached by senior management should be documented.</td><td>ه) وحدها الاموال.(9) وحدها قرب مقر اقامه العميل، او مكان.حمله او وظيفته من الشركه.3- اجراء عمليات بحث اضافيه باستخدام مصادر:مستقله ومفتوحه:عمليات مراجعه خلفيه العميل، بما يشمل عليسبيل المثال، مصادر الاترنت المفتوحه، عملياتالبحث علي مواقع التواصل الاجتماعي، المواقعالاكرتونيه للشركات، قواعد البيانات الحكوميه، السجلان العامه، مكتب الالثمان، الحصول علي معلومات اضافيه حول مصر:الاموال ومصدر الثوره:كشوفات الحسابات المصرفيه، كشوفات الرواتب، الاقرارات الضريبيه، التقارير المستقله (يمكن)الالطلاع علي المزيد من الاتمله في القسم ادناه)الحصول علي موافقه الاداره العليا لاقامهعلاقه عمل جديده او مواطله علاقه العملالحاليه:وضع سياسات واجراءات داخليه. (ا) اليه الابلاغ والتصعيد الي الاداره العليا (ب) انواع العملاء الذين يتطلب التعاملمعهم الحصول علي موافقه الادارعالعليا الجداول الزمنيه للحصول علي الاعتماداتالنهاييه للاداره العليا.(د) مستوي القدميه المطلوب للموافقهعلي علاقه العمل.(توثيق القرار الذي تتوصل اليه الاداره العليا:- 6- زياده تكرار ونطاق مراقبه العمليه:</td></tr></table> 19 IA همره التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>6. Increase the frequency and scope of transaction monitoring:e) If monitoring thresholds are used, the company should set lower thresholds for transactions connected with the business relationship.f) Conduct more in-depth transaction monitoringg) Increasing the number and timing of controlsh) Request explanations for change in account activityi) A process should be in place to review the monitoring thresholds and parameters on a regular basis to ensure they remain relevant to the institution's risk and customer profile.7. Increase the frequency of review and updating of customer risk profile and data, documentation and information obtained on the customer:CDD reviews should be performed on a risk-sensitive basis, but for higher-risk customers, a review should be conducted, at least on an annual basis as well as on a trigger basis, for example if there is a change in customer behavior.8. Lowering the threshold of ownership to ensure complete understanding of control structure of the entity:This allows a company to identify a broader range of individuals who may own or control an entity thus assisting in identifying potential ML/TF/PF activities.</td><td>في حال استخدام حدود لمراقبه، يتعين علي الشركه وضع الحد الادني للعمليات المرتبطه بعلاقه العمل.(ب) اجراء مراقبه اكثر تحمقا للعمليات.(ج) زياده عدد وتواتر اجراءات الرقابه.(د) طلب تفسيرات التغيرات في نشاط الحساب.(ه) يتعين وجود عمليه لمراجعه حدود ومعايير المراقبه بشكل متقطع لضمان بقايها ذات صله بمخاطر المؤسسه و plag تعريف العمليه.7- زياده وتيره مراجعه وتحديث ملف مخاطر العمل والبيانات والوثايق والمعلمات التي تم الحصول عليها من العميل: يجب اجراء مراجعه تدابير العنايه بناء علي مستوي المخاطر والبالسبه للعمله عالي المخاطر يتوجب علي الشركه اجراء مراجعه ذلك علي التاقل مره واحده سنويا وكذلك عند حدود مؤشرات تستدعي المراجعه مثل التغير في سلوك العميل8- خفض حد الملكيه لضمان الفهم التام لهيكل السيطره علي الكيان: يتيجب ذلك للشركه تحديد نطاق اوسع للافراد الذين قد يمتلكون كيالا او يسيطرون عليه: مما يساعد في كشف الانشطه المحتمله المتعلقه بغسل الاموال، وتمويل الارهاب، وتمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل.</td></tr></table> 20 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td colspan="2">Establishing Source of Funds (SOF) and Source of Wealth (SOW):</td><td colspan="2">تحديد مصر الاموال والثروه :</td></tr><tr><td>31</td><td>Understanding how a customer has obtained the funds that they are using to conduct a specific transaction and make investments is an important part of the CDD process. This assists a company in determining whether there is a suspicion that the customers funds could be derived from the proceeds of crime or are relevant to the investigation of a criminal offence.</td><td>فهم كيفيه حصول العميل علي الاموال التي يستخدمها لاجراء معامله محمده او للاستثمار يعد جزء مها من عمليه العنايه الاجعه اتجاهه في العملاء: اذ يعمل علي مساعده الشركه في تحديد ما اذا كان هناك اشتباه بان اموال العمل قد تكون مشقه من عايدات جرايم او ذات طله ب تحقيق في جريمه جنايه.</td><td>31</td></tr><tr><td>32</td><td>A company internal procedure should clearly outline the triggers and situations which warrant SOF and SOW checks.</td><td>ي تعين ان توضح اجراءات الشركه الحاليه بشكل واضح العوامل والمواقف التي تستدعي اجراء فحوصات لمصدر الاموال والشركه.</td><td>32</td></tr><tr><td>33</td><td>SOF and SOW are separate concepts and it is important that companies are clear on the distinction between SOF and SOW. Furthermore, as part of their EDD measures, companies should request separate information and documentation in relation to both SOF and SOW. Checks should be conducted on a risk sensitive basis.</td><td>ان مصر الاموال والشركه مما مفaulونما منفصلان ومن المهم ان تكون الشركات واضحه في التميز بينهما. علاوه علي ذلك، كجز من اجراءات العنايه الواجبه المعززه، يتعين علي الشركات طلب معلومات ووثايق منفطه تتعلق بكل من مصر الاموال والشركه. ويجب اجراء عمليات التحقق وفقا لنجج قام علي المخاطر</td><td>33</td></tr><tr><td>34</td><td>On the basis of the information and documentation received, the company should assess the legitimacy and reasonableness of the customers SOF and SOW. Although minor discrepancies in the timeline of wealth accumulation are typical, substantial gaps or noteworthy inconsistencies can pose difficulties in establishing credibility. In such instances, a company may opt to seek additional clarification from the customer. This might involve requesting supplementary documentation or initiating independent inquiries to ensure a more thorough understanding.</td><td>علي اساس المعلومات والوثايق التي يتم تلقيها، يتعين علي الشركه تقييم شرعيه ومعقوبه مصر اموال اعميل وصدر ثروته. وعلي الرغم من ان الفروقات الطفيفه في الفترات الزمنيه لجمع الثروه امر نمطي، الا ان الفجوات الكبيره او التناقضات الملحوظه قد تشكل صعوبه في اثبات الصدافيه.})(ي مثل هذه الحالات، قد تختار الشركه طلب توضیح اضافي من العميل;)()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()()( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )( )</td><td>34</td></tr></table> 21 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td></td><td>مستندات اضافيه او اجراء تحقيقات مستقله لضمان فهم اكثر شمولا.</td><td></td></tr><tr><td>35</td><td>The Source of Funds is the direct origin of a customers' funds or financial assets used in a particular transaction or activities that occur within the business relationship. Establishing the origin of funds should not be limited to knowing from which financial institution the funds may have been transferred.</td><td>مصدر الاموال هو المصدر المباشر لاموال العميل او اصوله الماليه المستحده في معامله او انشطه معينه تتم ضمن اطار علاقه العمل; حيث يتعين Alلا يقتصر اثبات مصدر الاموال علي معرفه المؤسسه الماليه التي تم تحويل الاموال منها.</td><td>35</td></tr><tr><td>36</td><td>When a customer is considered to be of higher risk, companies should also make inquiries into their Source of Wealth. The SOW refers to the means by which the customer has acquired their entire body of wealth and not just the funds involved in a transaction or business relationship. This gives the company a broad picture of the customers wealth and how such wealth was acquired over time.</td><td>عندما يعتبر العميل عميل عالي المخاطر فانه يتعين علي الشركات ايضا الاستفسار عن مصر الثروه الخاص به; اذ يشير مصر الثروه الي الوسايل التي اكستب بها العمل تروته الكامله وليس فقط الاموال المرتبعه بمعامله او علاقه تجاريه معينه. هذا يتيج لشركه الحصول علي صوره شامله ثروه العمل وكيفيه اكتاسبها علي مر الزمن.</td><td>36</td></tr><tr><td>37</td><td>In establishing the SOW, companies must ascertain why the customer has the funds or assets and how they came to accumulate them. It establishes the economic, business, personal or commercial activities that generated or significantly contributed to the customers overall wealth. Examples of SOW includes: a) Family or generational wealth such as legal settlements, pension or retirement benefit scheme pay-outs.b) Business ownership and operations, business properties and other commercial assets.c) Income from acquiring and selling investments, for example real estate, securities, patents, franchises.</td><td>عند تحديد مصر الذروه، يتعين علي الشركات التاكد من سبب امتلاك العمل للاموال او الاصول، وكيفيه تراكمها: اذ ان ذلك يحدد الاستثصه الاقتصاديه او التجاريه او الشخصيه التي ساهمت بشكل كبير في ثروه العمل الاجماليه، ومن امثله مصادر الثروه:a) ثروه الاسره او الثروه المتوتره عبر الاجيال مثل التسويات القانونيه، او مدفوعات برامج الاستفاده من المعاشات او التقاعد.(b) متلك الشركات وتشغيلها، وملكيات الشركات والاصول التجاريه.(c) الدخل الاتي من اقتناع وشراء الاستثمارات مثل العقارات وبراءات الالكتاعات والامتيازات.</td><td>37</td></tr></table> 22 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>Examples of documents/information which a company may request to establish Source of Wealth:1) Bank Statements2) Audited financial accounts3) Pay slips4) Sale/purchase agreement5) Tax returns6) Share registries7) A Will (or certified copy)8) Records pertaining to business ownership9) Court Order (re legal proceedings and settlements)10) Documents detailing share transactions, business activities, bequest of a gift, insurance payouts, inheritances, compensation from a legal ruling, etc.</td><td>امثله علي المستندات والمعلومات التي يمكن:الشركه طلبها لتحديد مصر anticيه.(1) كشفيات الحسابات المييقه.(2) الحسابات الماليه المقدقه.(3) كشفيات الرواتب.(4) عقد البيع/الشراء.(5) الاقرارات الضريبيه.(6) سجلات السهم.(7) الوصيه (او نسخه متعده منها).(8) السجلات التي تتعلق بملكيه النشاطات.(9) الاوامر القضاييه (فيما يخص العوايد والتسويات القانونيه).(10) الوثايق التي تفصل معاملات السهم.(11) النشطه التجاريه، التبرعات والهيات.(12) المدفوعات التامينيه، الميرات، التعويضات.(13) الناتجه عن حكم قضايي، وما الي ذلك.(14) عقد الثقه (او نسخه متعده منها).(15) في حال كان الكيان جزا من مجموعه.(16) يتم الحصول علي معلومات موثوقه من عضو اخري في المجموعه يرتبط بالعميل او المستفيد الحقيقي.(17) الحصول معلومات من طرف ثالث موثوق (مثل محام مؤمها مهنا، او محاسب، او مستشار ضريبي) ويكون لديه مكتب في دوله او منطقه ترتبط بالعميل.(18) عندما يتم تعريف العميل علي الشركه من قبل طرف اخري يجب الحصول علي معلومات من الشخص الفعزق (المقدم للعميل).(19) عندما تكون المعلومات متاحه بصوره عامه او متاحه من خلال قواعد بيانات بالاشتراك، يجب الحصول علي المعلومات</td><td>38</td></tr></table> 23 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>a reliable public or private third-party source16)Internet research and review of publicly available information, including annual reports of the company, information on website of the company, information provided on the stock exchange.</td><td>من طرف ثالث - مصر موثوق - سواع عام(16) البحث علي الاترنت ومراجعه المعلومات المتاحه للعامه، بما في ذلك التقارير السنويه للشركه، والعلاقات المنشوره علي الموقع الالكتروني للشركه والعلاقات المقدمه في سوق الاوراق الماليه.</td><td></td></tr><tr><td>39</td><td>Companies should assess the reasonableness of relying on self-declarations made by customers regarding the SOF and SOW. The decision to request specific documents should be risk-based, considering factors such as inconsistencies between self-declaration and actual account pattern, discrepancies between the declared information and information from public or reliable sources, the customer being a Politically Exposed Person (PEP), originating from a high-risk jurisdiction, or involvement in other high-risk scenarios. In cases of elevated risk, requesting additional documentation becomes necessary.</td><td>يتعين علي الشركان تقييم محي معقوليه.الاعتماد علي التصريجات الذاتيه التي يقدما.العملاء عن انفسهم فيا يحص مصاد الاوال والتروه اذ يتعين ان يكون قرار طل بوت ولا تاقق عمينه فاتقا علي تقييم الكطار مع مراعه عوامل، مثل وجود تتقظات بن الاقرار الداتي والنصف الفعلي للحساب، اوجود فروقات بن المعلومات المعلومات هو والعولات مصر عامه او مصر موتقك، كنوالعميل شحصا سياسيا مصرطا للحاطر او قادا من ولابه قضاييه عالي المخاطر او متورقا في ساريوهات اخري عالي المخاطر في حالات المخاطر المزفعه يبح طلب المستدات الاضافيه امرا في عالي الاهعيه. علاقه علي ما سبق، لا يكفي قبول المعلومات التي يقدمها العميل او المستفيد الحقيقي علي نموذج الطلب دون اجراء المزيد من التدقيق، خاصه عندما يقدم العميل معلومات مبهمه: فعلي سبيل المثال، الاجبات العامه، مثل "توظيف" او "راتب" لابد من توضيحها: حيث يتعين ان تتحقق المؤسسه الماليه من مصر الاموال والثروه، خاصه في المعاملات العاليه 24 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>particularly in high-value transactions or high-risk relationships, by understanding the customers or beneficial owners' employment details and income.</td><td>القيمه او العلاقات العالميه المخاطر وذلك من خلال فهم تفاصيل ودخل العملاء او المالكين المستفيدين.</td><td></td></tr><tr><td>41</td><td>The obligation to establish the SOF and SOW extends beyond the initial phase of a business relationship. Ongoing monitoring should include assessing whether the transactional activity aligns with the risk profile, product nature, and the company's understanding of the customer's and beneficial owner's SOW.</td><td>يعتد الالتزام ايتات مصر الدوال والشراه الي ما بعد المرحله الاولي لعلاقه العمل: اذ يتعين ان تشمل المراقبه المستمره تقييم ما اذا كان نشاط المعاملات يتماشي مع ملف المخاطر وطبيعه المنتج وفهم الشركه لمصدر ثروه العمل والاستفيد الحقيقي.</td><td>41</td></tr><tr><td>42</td><td>The following sections outline situations when EDD measures should be applied by companies as prescribed by the AML/CFT Law and Implementing Regulations. Companies are reminded that EDD should also be applied in situations where the company has identified a higher ML/TF/PF risk;</td><td>توضح الاقصام التاليه الحالت التي يجب فيها تطبيق اجراءات العنايه الاجيه المعززه من قبل الشركات علي النحو الوارد بموجب نظام مكافحه غسل الاموال، ونظام مكافحه جرايم الارهاب وتمويله ولوايح التنفيذيه: كما تؤكد علي الشركات بان العنايه الاجيه المعززه تطبق احيا حين قيام الشركه بتحديد مخاطر عاليه لاغسل الاموال، تمويل الارهاب، تمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل.</td><td>42</td></tr><tr><td colspan="2">EDD Measures for Politically Exposed Persons (PEPs:</td><td colspan="2">اجراءات العنايه الواجبه المعززه للاشخاص :السياسيين المعرضين للمخاطر:</td></tr><tr><td>43</td><td>It is globally recognized that the positions held by PEPs are vulnerable to abuse for ML/TF/PF and are classified as high-risk from an AML/CFT/CPF perspective. The higher ML/TF/PF risks to which PEPs are exposed stem from the public nature of the positions which these individuals hold and the influence which they exercise. Due to their position and influence, it is recognized that many PEPs are in positions that potentially can be abused for the purpose of committing money laundering offences and related predicate offenses, including corruption and bribery, as well as conducting activity related to terrorist</td><td>من المعروف عالميا بان المناصب التي يشغلها | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | من المعروف عالميا بان المناصب التي يشغلها الانشخاص السياسيين تكون عرضه للاستغلال في جرايم غسل الاموال وتمويل الارهاب وتمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل، و套ف ضمن الفيه عاليه المخاطر من منظور مكافحه غسل الاموال وتمويل الارهاب وتمويل انتشار اسلحه الدمار الشامل. وTECM المخاطر المرتفعه التي يتعرض لها الانشخاص السياسيين المعرضين عن الطابع العام للمناصب التي يشغلونها والمنفود التي يتمتعون بها. وسبب مناصبهم ونفودهم فان العديد من الانشخاص السياسيين المعرضين للمخاطر 25 IA هييه التامين Insurance Authority <table><tr><td></td><td>financing. Where a PEP also has connections to countries or business sectors where corruption is widespread, the risk is further increased.</td><td>يشغلون مناسب قد يساعد استغالها لاغراض ارتكاب جرايم غسل الاموال والجرايم المرتبط بها، بما في ذلك الفساد والرشوه، بالاضافه الي الانشطه المتعلقه بتمويل الارباب. وztزاد المخاطر بشكل ملحوظ متي ما كان الشخص الساسي المعرض للمخاطر له صله بدول او قطاعات اعمال يتشفر فيها الفساد.</td></tr><tr><td>44</td><td>Article 8 of the AML Law and Implementing Regulation requires implementation of appropriate internal procedures and risk management systems to determine whether a customer or beneficial owner is or was a PEP. In this respect, companies must:a) Identify the customer and the beneficial owner to determine whether they qualify as PEPb) Conduct background and screening checks on the PEP customer using means, data and information which are of reliable and independent source, be it publicly available, private or external specialised providers. Reliance on publicly available information is permitted, on the condition that a company considers and assess the reliability of the sources and duly document and retain all the research conducted. These checks are to be conducted at the on-boarding stage or while conducting transactions for</td><td>نعت الماده (8) من نظام مكافحه غسل الاموال واللالحه التنفيذيه علي ضروره تطبيق اجراءات داخليه مناسبه وانظمه لاداره المخاطر لتحديد ما اذا كان العميل او المستفيد الحقيقي هو شخص ذو منصب سياسي معرض للمخاطر او كان كذلك في السابق.})(ي) 49) 50) 51) 52) 53) 54) 55) 56) 57) 58) 59) 60) 61) 62) 63) 64) 65) 66) 67) 68) 69) 70) 71) 72) 73) 74) 75) 76) 77) 78) 79) 80) 81) 82) 83) 84) 85) 86) 87) 88) 89) 90) 91) 92) 93) 94) 95) 96) 97) 98) 99) 100) 101) 102) 103) 104) 105) 106) 107) 108) 109) 110) 111) 112) 113) 114) 115) 116) 117) 118) 119) 120) 121) 122) 123) 124) 125) 126) 127) 128) 129) 130) 131) 132) 133) 134) 135) 136) 137) 138) 139) 140) 141) 142) 143) 144) 145) 146) 147) 148) 149) 150) 151) 152) 153) 154) 155) 156) 157) 158) 159) 160) 161) 162) 163) 164) 165) 166) 167) 168) 169) 170) 171) 172) 173) 174) 175) 176) 177) 178) 179) 180) 181) 182) 183) 184) 185) 186) 187) 188) 189) 190) 191) 192) 193) 194) 195) 196) 197) 198) 199) 200) 201) 202) 203) 204) 205) 206) 207) 208) 209) 210) 211) 212) 213) 214) 215) 216) 217) 218) 219) 220) 221) 222) 223) 224) 225) 226) 227) 228) 229) 230) 231) 232) 233) 234) 235) 236) 237) 238) 239) 240) 241) 242) 243) 244) 245) 246) 247) 248) 249) 250) 251) 252) 253) 254) 255) 256) 257) 258) 259) 260) 261) 262) 263) 264) 265) 266) 267) 268) 269) 270) 271) 272) 273) 274) 275) 276) 277) 278) 279) 280) 281) 282) 283) 284) 285) 286) 287) 288) 289) 290) 291) 292) 293) 294) 295) 296) 297) 298) 299) 300) 301) 302) 303) 304) 305) 306) 307) 308) 309) 310) 311) 312) 313) 314) 315) 316) 317) 318) 319) 320) 321) 322) 323) 324) 325) 326) 327) 328) 329) 330) 331) 332) 333) 334) 335) 336) 337) 338) 339) 340) 341) 342) 343) 344) 345) 346) 347) 348) 349) 350) 351) 352) 353) 354) 355) 356) 357) 358) 359) 360) 361) 362) 363) 364) 365) 366) 367) 368) 369) 370) 371) 372) 373) 374) 375) 376) 377) 378) 379) 380) 381) 382) 383) 384) 385) 386) 387) 388) 389) 390) 391) 392) 393) 394) 395) 396) 397) 398) 399) 400) 401) 402) 403) 404) 405) 406) 407) 408) 409) 410) 411) 412) 413) 414) 415) 416) 417) 418) 419) 420) 421) 422) 423) 424) 425) 426) 427) 4 …(42,754 more chars)